期货卖出多少够手续费(期货卖出后多久可以取钱出来)

在期货交易的世界里，手续费是一个绕不开的话题，它直接影响着我们的交易成本和最终的盈利。很多人在进行期货卖出操作时，常常会有一个疑问：究竟卖出多少才能够覆盖掉这笔交易产生的手续费呢？这个问题看似简单，实则涉及到对市场、合约以及自身交易策略的深刻理解。本文将深入探讨期货卖出的额度与手续费之间的关系，帮助投资者理清思路，做出更明智的决策。

### 了解期货手续费的构成

，我们需要明确期货手续费是如何计算的。期货手续费通常由两部分组成：交易所手续费和期货公司手续费。交易所手续费是固定不变的，由交易所统一收取，用于维持市场运行。而期货公司手续费则相对灵活，不同的期货公司会有不同的收费标准，这与客户的资金量、交易量以及与客户经理的沟通有关。一般来说，期货手续费是按照成交金额的一定比例或者固定金额来收取的，并且在开仓和平仓两个环节都会收取。因此，在考虑卖出多少能够覆盖手续费时，我们需要将这两部分都计算在内。

### “保本”卖出额度的计算逻辑

那么，究竟卖出多少才够手续费呢？最简单的逻辑是，我们希望卖出的收益能够至少等于支付的手续费。假设我们卖出了一手期货合约，其当前价格为P，合约乘数为M（例如，一手螺纹钢的乘数为10吨）。若卖出时的手续费率为r（包括交易所和期货公司的总手续费率），那么卖出这手合约需要支付的手续费为：P M r（对于收取比例费率的情况）。如果我们希望卖出100%的金额都能覆盖手续费，那么就需要卖出一定的数量，使得这笔交易的总手续费不超过卖出金额本身。换句话说，如果我们将卖出的总金额设为S，那么S r 必须小于等于 S。但这显然是不对的，因为手续费是基于交易金额产生的，而不是交易金额本身。

更准确的理解是，我们要计算的是“盈亏持平点”的卖出额度。假设我们进行一次卖出操作，如果价格下跌了X个点，我们希望这X个点的收益正好能够弥补我们支付的手续费。那么，我们需要计算出这个X值。举个例子，假设某期货合约一手乘数为10吨，当前价格为4000元/吨，卖出手续费率为万分之二（0.0002）。那么，卖出1手需要支付的手续费为：4000元/吨 10吨/手 0.0002 = 8元。如果我们的目标是让这8元的成本被价格的变动所覆盖，那么我们需要价格下跌至少多少呢？价格每下跌1元/吨，我们就盈利10元。所以，要覆盖8元的手续费，价格需要下跌 8元 / 10元/点 = 0.8元/吨。也就是说，在价格下跌0.8元/吨的情况下，我们的交易才能达到盈亏持平。

### 影响手续费“门槛”的因素

除了合约本身的乘数和价格，还有几个因素会直接影响我们“保本”卖出所需的额度：

手续费率高低： 这是最直接的因素。手续费率越高，我们需要更多的价格变动来弥补这笔成本。例如，一手螺纹钢（10吨）如果手续费是万分之三，那么成本就是12元，需要价格下跌1.2元/吨才能覆盖。

合约乘数大小： 合约乘数越大，单笔交易的名义金额就越大，即使手续费率相同，总的手续费也会更高。

交易品种的波动性： 波动性大的品种，价格变动幅度更大，理论上更容易通过价格变动来覆盖手续费。但同时也意味着风险更高。

期货公司的服务： 不同的期货公司提供的费率和增值服务不同，选择一个费率较低、服务周到的期货公司，可以有效降低交易成本。

### 实战中的策略考量

在实际交易中，我们很少会为了仅仅覆盖手续费而进行交易。通常，我们会在分析了市场趋势、技术指标以及基本面信息后，对价格的未来走势有一个预期，并以此来制定交易策略。

短期交易（日内交易）： 对于日内交易者而言，手续费是重要的成本，因为他们往往会进行频繁的交易。因此，他们会更关注能否通过短线波动来获利，并且通常会选择手续费率较低的期货公司。

中长线交易： 对于中长线交易者，单笔交易的手续费占总交易成本的比例相对较低，更注重的是趋势的把握。即使需要付出较高的手续费，只要趋势明显，盈利空间足够大，也是值得的。

止损与止盈的设置： 合理设置止损和止盈点位，也是管理交易成本的重要手段。例如，在卖出后，如果价格朝预期方向移动，但幅度不足以覆盖手续费，我们可以选择继续持有，等待更大的盈利空间，而不是因为手续费而急于平仓。

### 总结

期货卖出多少才够手续费，并没有一个固定的数字，而是取决于多种因素的综合作用。关键在于理解手续费的构成，计算出盈亏持平点所需要的价格变动幅度，并结合自身的交易策略和风险偏好来做出决策。选择一家手续费率合理、服务优质的期货公司，是降低交易成本的有效途径。更重要的是，不要让手续费的顾虑束缚了您的交易手脚，而是要将其视为交易成本的一部分，在清晰的盈利预期下进行交易，才能在期货市场中稳健前行，最终实现盈利的目标。